Причины роста цен на золото в 2024 и перспективы инвестирования

В октябре 2024 года цена на золото на международном рынке вновь достигла исторического максимума, превысив 2750 долларов за тройскую унцию, и в ближайшее время может приблизиться к отметке в 2800 долларов. В данной статье рассмотрим, какие факторы могут повлиять на цены драгметалла до конца года, что ожидает рынок в 2025 году и как инвестировать в золото в России.

Почему цена на золото растет

25 октября 2024 года стоимость золота составила 2760,8 доллара за тройскую унцию, согласно данным биржи Comex (США). С начала года цена увеличилась на 33%. Золото начало дорожать с середины февраля, когда котировки поднялись более чем на 700 долларов, что составляет 38% роста.

Основными факторами, способствующими росту цен на золото в 2024 году, стали сохраняющаяся геополитическая напряженность, активное приобретение драгоценного металла центральными банками, а также ожидания снижения процентной ставки Федеральной резервной системы США. Аналитики отмечают, что это падение ставки произошло в сентябре и составило 5,25–5,5% до 4,75–5%.

Инвесторы и центробанки в условиях глобальной неопределенности продолжают увеличивать запасы золота, что делает его надежным активом в ситуации растущей инфляции и геополитических рисков. Вложение в золото становится привлекательным в свете снижения доверия к основным валютам, таким как доллар и евро, что особенно заметно в странах Азии.

Рост цен на золото также обусловлен историческим падением объемов его добычи в 2020–2021 годах, а также увеличением спроса на металл в 2022–2023 годах. Неопределенность перед предстоящими президентскими выборами в США также создает дополнительные предпосылки для роста цен на золото.

Как дорожает золото в России

В Российской Федерации цены на золото и другие драгоценные металлы ежедневно публикует Центробанк, основываясь на данных Лондонской ассоциации рынка драгметаллов. В 2023 году рублевая цена на золото выросла на 46%, достигнув 5993 рублей за грамм. В 2024 году темпы роста сохраняются: на 25 октября цена на драгметалл составила 8511 рублей за грамм, что соответствует увеличению на 42% с начала года.

Центробанк не осуществляет прямую продажу золота, а российские банки устанавливают собственные цены, добавляя комиссию к стоимости, установленной регулятором. Например, 25 октября Сбербанк продавал 1 грамм золота за 8851 рубль с наценкой 4%, в то время как покупал за 8058 рублей со скидкой 5%. Разница в ценах при покупке и продаже реальных слитков еще более значительна.

Цены на золото в России продолжают расти, что связано как с глобальными тенденциями, так и с внутренними экономическими факторами, такими как ослабление рубля. Это создает уникальные возможности для инвесторов на российском рынке.

Что будет определять цену золота в ближайшие месяцы

Существующие факторы роста цен на золото продолжают действовать. Высокий спрос со стороны центробанков и геополитическая напряженность поддерживают стоимость металла. Начало цикла снижения процентных ставок ФРС и Европейского центрального банка также способствует росту котировок. Это смягчение денежно-кредитной политики пробуждает инвестиционный интерес к золоту.

Динамика внутреннего спроса в таких странах, как Китай и Индия, также может оказывать влияние на стоимость золота в ближайшие месяцы. Возможные сценарии для рынка золота также связаны с предстоящими выборами в США, где победа Дональда Трампа может вызвать новые торговые войны и, как следствие, повышение инфляции.

Однако стоит учитывать, что рост доходности американских гособлигаций может ограничивать увеличение стоимости драгоценного металла.

Что будет с ценой на золото до конца года

По мнению экспертов, потенциал роста цен на золото сохраняется. Некоторые аналитики прогнозируют, что котировки могут достигнуть 2820–2850 долларов за унцию, хотя возможны и временные коррекции до 2620 долларов. Оптимистичные прогнозы предполагают, что цена может колебаться в диапазоне 2800–2900 долларов за унцию.

На ценовую динамику также повлияют решения ФРС по ставкам, результаты выборов в США и развитие ситуации на Ближнем Востоке. Прогнозы колеблются от 2620 до 3000 долларов, что подтверждает наличие неопределенности на рынке.

Прогноз стоимости золота до конца 2024 года

Такой разброс прогнозов говорит о том, что рынок золота продолжает оставаться под воздействием множества факторов, которые могут изменяться в зависимости от экономических и политических условий.

Продолжит ли дорожать золото в 2025 году

Рост цен на золото может продолжиться и в 2025 году благодаря смягчению денежно-кредитной политики ведущих центральных банков, таких как ФРС и ЕЦБ. Золото сохраняет свою привлекательность как инструмент хеджирования против геополитических и финансовых рисков. Многие инвесторы предпочитают переводить свои активы в защитные активы, включая золото.

Покупка физического золота и увеличение запасов в Китае создают предпосылки для дальнейшего роста цен, который может достигнуть 2900–3000 долларов за унцию в начале 2025 года. Аналитики прогнозируют, что в моменте цена может превысить 3000 долларов, что подтверждает устойчивый интерес инвесторов к данному активу.

Тем не менее, необходимо учитывать, что рынок золота может изменяться под влиянием разных экономических условий, и в следующем году стоит ожидать умеренного роста цен.

Прогноз стоимости золота в 2025 году

Эти прогнозы показывают, что золото останется важным инвестиционным активом, который может быть использован для защиты капитала в условиях неопределенности.

Как можно инвестировать в золото в России

Самый простой способ инвестировать в золото — это приобретение слитков, которые можно купить в банке и хранить там же. Также возможно приобретение инвестиционных и памятных монет. Однако существуют и другие методы вложений в драгметалл:

• Покупка золотых ETF (биржевых фондов) — простейший способ инвестирования, который позволяет избежать хранения физического золота и получения значительных затрат на хранение.
• Покупка акций золотодобывающих компаний — эти бумаги более подвержены рыночным рискам, однако они могут предложить значительную доходность в случае роста цен на золото.
• Инвестиции в золото через ПИФы (паевые инвестиционные фонды) — позволяют создать диверсифицированный портфель.

В заключение, рост цен на золото в 2024 году, обусловленный геополитическими факторами и изменениями денежно-кредитной политики, продолжит оставаться актуальным в следующем году. Инвестирование в золото может стать хорошей стратегией для защиты капитала в условиях растущей нестабильности на финансовых рынках.

На данный момент у нас всё! Мы благодарны, что вы уделили время этой статье. Новые знания несомненно сделают вашу жизнь легче, больше полезной информации вы сможете найти в Экономических советах.